내부회계관리제도 검토의견이 감사보고시차에 미치는 영향 : The Effects of the Internal Control System Review by external auditor on the Audit Repor tLag
- 발행기관 서강대학교 대학원
- 지도교수 황국재
- 발행년도 2007
- 학위수여년월 2007. 8
- 학위명 석사
- 학과 및 전공 경영
- 식별자(기타) 000000104237
- 본문언어 한국어
목차
본 연구결과 내부회계관리제도가 효율적·효과적으로 설계·운용되고 있지 않은 기업의 감사보고시차가 그렇지 않은 기업에 비해 상대적으로 감사보고시차가 긴 것으로 나타났다. 한편 본 연구는 내부회계관리제도가 효율적·효과적으로 설계·운용되고 있지 않은 기업의 감사보고시차는, 연차보고서 감사의견 및 감사인에 따라 민감도에 차이가 보이는지를 추가적으로 분석하였다. 그 결과 비적정 감사의견을 받는 경우 감사기간동안 해당 감사인의 감사범위를 큰 폭으로 확대시켜 상당한 시간과 노력을 요구하는 것으로 나타났다. 또한 대형회계법인 감사인은 해당기업의 내부회계관리제도가 취약한 경우 위험회피적인 성향이 더욱 증가하여 중소형 회계법인에 비해 상대적으로 더 많은 입증절차와 감사시간을 투입한다는 결과가 제시되었다.
본 연구는 내부회계관리제도가 적시 공시의 측면에서 어떠한 영향을 미치고 있는지룰 추가적으로 실증분석함으로써 해당제도가 회계투명성 제고에 기여하고 있는 역할을 포괄적으로 이해하고자 하였다는 것에 의의가 있다. 또한 감사보고시차의 결정요인을 이해하려는 다수의 연구들에 추가하여내부회계관리제도의 검토의견이 감사보고시차에 영향을 미칠 수도 있는 중요한 변수라는 것을 제시하였다는 점에서도 의의가 있을 것이다.
목차
This study examines whether the audit report lag of Korean companies is associated with the Internal Control System Review by external auditor. Timely disclosure of audited financial statements is considered to be important since the financial statement plays an important role in reducing the information asymmetry. In this context, prior studies investigated numerous factors that affect audit report lag, i.e., the length of time taken by external auditors to complete audits. While many factors, including audit risk, financial condition, and audit technology, have been examined, no studies have examined the effects of Internal Control System Review external auditor. If the external auditor had a bad wiew which Internal Control System of client firms was on the poor-condition etc, they who need to maintain a certain level of audit quality would devote more audit effort in the audit process, resulting in increased audit report lag.
For the empirical analysis, 2,300 listed firms are selected for the sample. Except for the Internal Control System Review by external auditor, many other factors may affect the audit report lag. For examples, Big 5 auditors, firm size, financial condition, net operating loss, qualified audit opinion, and extraordinary items are such factors. These factors are incorporated into statistical model as control variables. Both univariate and multivariate analyses are employed to test the prediction.
The empirical results indicate that, after controlling for other related variables, the Internal Control System Review by external auditor are positively related to the audit report lag. That is, as the external auditor have a bad wiew which the Internal Control System of client firms was on the poor-condition etc, the audit report lag increases, while controlling for other factors that have been reported to affect the audit report lag. This result indicates that auditors perceive a high audit risk for firms with high accounting levels and increases the audit efforts.
